發(fā)布時(shí)間：2022-10-16 12:00:15
序言：寫(xiě)作是分享個(gè)人見(jiàn)解和探索未知領(lǐng)域的橋梁，我們?yōu)槟x了8篇的虧損合同樣本，期待這些樣本能夠?yàn)槟峁┴S富的參考和啟發(fā)，請(qǐng)盡情閱讀。
【關(guān)鍵詞】 或有事項(xiàng)； 虧損合同； 預(yù)計(jì)負(fù)債； 減值損失
【中圖分類號(hào)】 F273 【文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼】 A 【文章編號(hào)】 1004-5937（2017）11-0104-03
企業(yè)或有事項(xiàng)常會(huì)對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)產(chǎn)生不利影響，比如企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中常見(jiàn)的虧損合同。國(guó)內(nèi)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則CAS13和《國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第37號(hào)――準(zhǔn)備、或有負(fù)債和或有資產(chǎn)》（IAS37）都對(duì)虧損合同所產(chǎn)生義務(wù)的確認(rèn)和計(jì)量作了相關(guān)規(guī)定，然而卻都未對(duì)會(huì)計(jì)處理方式作出解釋。已有相當(dāng)多的學(xué)者就虧損合同確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債進(jìn)行了探討并有所收獲，但相關(guān)研究并不深入且相關(guān)會(huì)計(jì)規(guī)范不完善，仍有較多問(wèn)題有待研究。
一、國(guó)內(nèi)、國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則虧損合同規(guī)定差異
（一）兩者適用范圍差異分析
國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則通過(guò)合同義務(wù)為切入點(diǎn)定義虧損合同。國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第67條，其虧損合同定義中將“無(wú)需成本可以完全退出”的合同排除在準(zhǔn)則之外。相對(duì)應(yīng)的其他合同可適用本準(zhǔn)則，如必須付出罰金方能終止的合同和因其他因素發(fā)生虧損的合同。準(zhǔn)則第68條中明確虧損合同相關(guān)必要費(fèi)用大于履約預(yù)期收益，必要費(fèi)用是指未履約退出成本（補(bǔ)償、罰則等）與履約成本的偏低者。
國(guó)內(nèi)準(zhǔn)則虧損合同定義未將“無(wú)需成本可以完全退出”的合同排除在外，其他規(guī)定基本與國(guó)際準(zhǔn)則相同。“可撤銷合同”（即無(wú)需付出代價(jià)就能終止義務(wù)的合同）的概念已經(jīng)在國(guó)內(nèi)有的文獻(xiàn)研究中被引用了，這些文獻(xiàn)還表明可撤銷合同由于不存在現(xiàn)時(shí)義務(wù)，因而無(wú)需滿足預(yù)計(jì)負(fù)債的確認(rèn)條件。
（二）兩者確認(rèn)條件基本一致
國(guó)內(nèi)、國(guó)際準(zhǔn)則對(duì)虧損合同確認(rèn)條件幾乎完全相同。首先，已發(fā)生事項(xiàng)而產(chǎn)生的現(xiàn)時(shí)義務(wù)（法定或推定）；其次，經(jīng)濟(jì)利益流出將因此而很可能發(fā)生；最后，能夠可靠計(jì)量該流出。不過(guò)，國(guó)內(nèi)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則強(qiáng)調(diào)虧損合同應(yīng)該是由待執(zhí)行合同未被履行或未被完全履行而產(chǎn)生的，而這一說(shuō)明國(guó)際準(zhǔn)確并未強(qiáng)調(diào)。
（三）虧損合同的初始計(jì)量
對(duì)于虧損合同所確認(rèn)的預(yù)計(jì)負(fù)債，IAS和CAS所采用的計(jì)量原則規(guī)定相同，將資產(chǎn)負(fù)債表日所要求支出的最佳估計(jì)數(shù)來(lái)結(jié)算現(xiàn)時(shí)義務(wù)作為確認(rèn)金額。不過(guò)，國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第69條要求在確認(rèn)虧損合同前實(shí)際已經(jīng)發(fā)生的合同減值損失，應(yīng)予以確認(rèn)為資產(chǎn)減值損失。由此可見(jiàn)，國(guó)際準(zhǔn)則對(duì)虧損合同的總虧損拆分為已經(jīng)履約和未履約兩部分，適用不同準(zhǔn)則。相對(duì)而言，國(guó)內(nèi)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則并未對(duì)合同標(biāo)的資產(chǎn)如何區(qū)分處理作出規(guī)定。
二、國(guó)內(nèi)虧損合同處理主流模式及問(wèn)題分析
（一）確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債
國(guó)內(nèi)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則或?qū)W者研究認(rèn)為，虧損合同確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債需要準(zhǔn)確反映虧損合同推出的必要（最低）費(fèi)用。該處理方法前提條件有兩點(diǎn)：第一，要求合同為不可撤銷合同；第二，要求合同無(wú)標(biāo)的資產(chǎn)存在。如果存在標(biāo)的資產(chǎn)，則正常情況下無(wú)需直接確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債，而需先計(jì)提減值損失。只有在資產(chǎn)減值損失小于虧損的情況下，才可將虧損超過(guò)計(jì)提的減值部分確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債。
（二）現(xiàn)行處理方法的問(wèn)題分析
1.虧損合同義務(wù)的區(qū)分模糊
企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，當(dāng)待執(zhí)行合同變成虧損合同而產(chǎn)生的義務(wù)符合預(yù)計(jì)負(fù)債確認(rèn)條件時(shí)應(yīng)確認(rèn)。待執(zhí)行合同由于各種內(nèi)外因素變化導(dǎo)致無(wú)論履約或不履約都將產(chǎn)生虧損時(shí)，則意味著其變?yōu)樘潛p合同。虧損合同在變化前后所發(fā)生的全部義務(wù)是否均界定為虧損合同產(chǎn)生的義務(wù)呢？
根據(jù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，只要雙方在簽訂合同后均未履約，則此合同相關(guān)義務(wù)滿足預(yù)計(jì)負(fù)債確認(rèn)條件時(shí)均可確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債。而雙方均履行相關(guān)合同義務(wù)且對(duì)等履行，則不屬于或有事項(xiàng)，不可以確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債。也就意味著企業(yè)針對(duì)履約部分應(yīng)按照對(duì)應(yīng)準(zhǔn)則確定，比如存貨準(zhǔn)則確定履約相關(guān)部分為存貨?？偟膩?lái)說(shuō)，對(duì)虧損合同相關(guān)金額的確認(rèn)，需要現(xiàn)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則予以規(guī)范化，明確界定履約和未履約部分。
2.標(biāo)的資產(chǎn)分類的合理性
所謂合同標(biāo)的資產(chǎn)，是指規(guī)定或關(guān)系交易范圍的明確的資產(chǎn)。比如一個(gè)銷售合同，若合同規(guī)定的產(chǎn)品已經(jīng)被完工入庫(kù)成為產(chǎn)成品，則合同存在標(biāo)的資產(chǎn)；若合同中規(guī)定產(chǎn)品尚未完工，無(wú)論是否開(kāi)工或半成品，都視為合同無(wú)標(biāo)的資產(chǎn)。
待執(zhí)行合同轉(zhuǎn)換為虧損合同，其涉及的資產(chǎn)可能存在三種情形：第一，該資產(chǎn)尚未進(jìn)入生產(chǎn)階段；第二，該資產(chǎn)正在加工生產(chǎn)但仍為在產(chǎn)品；第三，該資產(chǎn)完工入庫(kù)成為產(chǎn)成品。第二和第三種情況相同，都表示企I履行了合同義務(wù)，但目前的會(huì)計(jì)處理規(guī)定將第一種、第二種情形一概而論，這種會(huì)計(jì)處理方法不值得提倡。
3.最佳估計(jì)數(shù)合理性
確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債的金額為最可能發(fā)生金額，俗稱最佳估計(jì)數(shù)，國(guó)內(nèi)國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)此界定一致。當(dāng)下，主流觀點(diǎn)都將虧損合同退出的最低費(fèi)用默認(rèn)為該“最佳估計(jì)數(shù)”，這一觀點(diǎn)的前提是企業(yè)為理性人?，F(xiàn)實(shí)世界，企業(yè)可能并不是無(wú)時(shí)無(wú)刻都保持理性。學(xué)者張莉（2008）研究認(rèn)為，企業(yè)的違約成本（罰息、賠償?shù)龋┘幢闶歉哂诼募s成本也一定會(huì)選擇違約，而企業(yè)可能會(huì)因?yàn)榭紤]違約對(duì)企業(yè)信用的傷害而選擇履約。企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)是一個(gè)持續(xù)的過(guò)程，大多數(shù)情況下一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)決策的作出需要用長(zhǎng)遠(yuǎn)眼光來(lái)判斷，不能因?yàn)閱雾?xiàng)虧損而放棄長(zhǎng)遠(yuǎn)潛在的利益或價(jià)值。因此，待執(zhí)行合同實(shí)際變成虧損合同后，企業(yè)權(quán)衡利弊可能選擇履約或者違約。這樣一來(lái)，此前主流觀點(diǎn)所確定的“最佳估計(jì)數(shù)”可能就武斷了[ 1 ]。
三、虧損合同的會(huì)計(jì)處理探討
（一）流程介紹
根據(jù)現(xiàn)行企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第13號(hào)對(duì)虧損合同的有關(guān)規(guī)定，首先需要判斷虧損合同尚未履約義務(wù)是否符合預(yù)計(jì)負(fù)債的確認(rèn)條件，其次還需要看企業(yè)對(duì)虧損合同的履約與未履約的決策情況。在前面兩點(diǎn)均確定的基礎(chǔ)上，然后由財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)估算虧損合同的最佳估計(jì)數(shù)，最后進(jìn)行相應(yīng)的賬務(wù)處理。
（二）賬務(wù)處理
具體賬務(wù)處理人員需要根據(jù)企業(yè)不同的經(jīng)營(yíng)決策作出不同的處理程序，具體判斷的標(biāo)準(zhǔn)是企業(yè)針對(duì)虧損合同選擇履約還是違約。具體流程見(jiàn)圖1。
1.企業(yè)選擇履約
企業(yè)對(duì)虧損合同選擇繼續(xù)履約，那么期末合同中約定的資產(chǎn)無(wú)論在產(chǎn)或完工，均需要確認(rèn)為企業(yè)存貨。針對(duì)此存貨期末按照可變現(xiàn)凈值與成本孰低計(jì)量，差額計(jì)提存貨跌價(jià)。需要注意的是，該存貨屬于合同約定的資產(chǎn)，應(yīng)以合同價(jià)格來(lái)考慮其可變現(xiàn)凈值。針對(duì)合同約定的資產(chǎn)除了在產(chǎn)和完工之外，還有可能尚未投產(chǎn)，此部分可參考會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第13號(hào)或有事項(xiàng)處理。在符合預(yù)計(jì)負(fù)債確認(rèn)情形下按照預(yù)計(jì)損失金額進(jìn)行確認(rèn)，金額為違約損失額的最佳估計(jì)數(shù)。針對(duì)尚未投產(chǎn)的部分待后續(xù)加工成品后，按照預(yù)計(jì)負(fù)債金額沖減庫(kù)存商品。
2.企業(yè)選擇違約
合同約定的資產(chǎn)已經(jīng)投產(chǎn)或完工的，在資產(chǎn)負(fù)債表日按存貨處理，期末按可變現(xiàn)凈值與成本孰低計(jì)量，考慮計(jì)量存貨跌價(jià)；不過(guò)此處可變現(xiàn)凈值的計(jì)算需要用市場(chǎng)價(jià)格來(lái)算，因?yàn)槠髽I(yè)放棄履約。合同約定的資產(chǎn)尚未投產(chǎn)的，若符合預(yù)計(jì)負(fù)債，按照最近估計(jì)的損失金額進(jìn)行確認(rèn)和計(jì)量[ 2 ]。
四、案例介紹
（一）虧損合同繼續(xù)履約
現(xiàn)有兩家企業(yè)，A、B單位，2016年3月23日簽署一份不可撤銷的買賣合同。合同約定，A作為銷售單位于4月30日之前向B提供40臺(tái)特種生產(chǎn)模具甲，價(jià)格為90萬(wàn)元每臺(tái)，兩者同時(shí)約定50萬(wàn)元的違約金。
結(jié)果3月末，在國(guó)內(nèi)鋼材價(jià)格大幅上漲的背景下，導(dǎo)致A單位生產(chǎn)甲特種模具成本大幅上漲至92萬(wàn)元每臺(tái)，而市場(chǎng)當(dāng)時(shí)成品售價(jià)僅上漲為91萬(wàn)元。A單位管理層考慮長(zhǎng)遠(yuǎn)利益及企業(yè)信用選擇繼續(xù)履約，并愿意承擔(dān)一定損失。截至3月末，甲特種模具完工入庫(kù)為10臺(tái)、成本920萬(wàn)元；在產(chǎn)甲半成品為5臺(tái)、成本250萬(wàn)元；還有25臺(tái)尚未投產(chǎn)，預(yù)計(jì)成本也為92萬(wàn)元每臺(tái)。
針對(duì)此種虧損合同選擇履約，則相關(guān)虧損計(jì)算可見(jiàn)表1。
按照本文第三部分的介紹，針對(duì)繼續(xù)履約的虧損合同具體賬務(wù)處理程序如下：
1.已投產(chǎn)的（包括在產(chǎn)與完工品）按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第1號(hào)――存貨》予以確認(rèn)計(jì)量，并考慮期末計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備，其中期末可變現(xiàn)凈值計(jì)算需要以合同價(jià)格為基礎(chǔ)（因?yàn)榇藭r(shí)A單位選擇繼續(xù)履約）。
借：資產(chǎn)減值損失 30（20+10）
貸：存貨跌價(jià)準(zhǔn)備――甲模具 20
――半成品甲 10
2.未投產(chǎn)部分若符合預(yù)計(jì)負(fù)債的確認(rèn)條件，首先確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債，待投產(chǎn)完工后再用預(yù)計(jì)負(fù)債沖減存貨成本。
借：營(yíng)業(yè)外支出――甲模具 50
貸：預(yù)計(jì)負(fù)債――甲模具 50
借：預(yù)計(jì)負(fù)債――甲模具 50
貸：庫(kù)存商品――甲模具 50
（二）虧損合同選擇違約
現(xiàn)有兩家企業(yè)，A、B單位，2016年3月23日簽署一份不可撤銷的買賣合同。合同約定，A作為銷售單位于4月30日之前向B提供40臺(tái)特種生產(chǎn)模具甲，價(jià)格為90萬(wàn)元每臺(tái)，兩者同時(shí)約定50萬(wàn)元的違約金。
結(jié)果3月末，在國(guó)內(nèi)鋼材價(jià)格大幅上漲的背景下，導(dǎo)致A單位生產(chǎn)甲特種模具成本大幅上漲至92萬(wàn)元每臺(tái)，而市場(chǎng)當(dāng)時(shí)成品售價(jià)僅上漲為91萬(wàn)元。A單位管理層考慮長(zhǎng)遠(yuǎn)利益及企業(yè)信用選擇，選擇階段性違約，放棄該訂單，并愿意承擔(dān)違約損失。截至3月末，甲特種模具完工入庫(kù)為10臺(tái)、成本920萬(wàn)元；在產(chǎn)甲半成品為5臺(tái)、成本250萬(wàn)元；還有25臺(tái)尚未投產(chǎn)，預(yù)計(jì)成本也為92萬(wàn)元每臺(tái)。
針對(duì)此種虧損合同選擇違約，則相關(guān)虧損計(jì)算可見(jiàn)表2。
按照本文第三部分的介紹，針對(duì)違約的虧損合同具體賬務(wù)處理程序如下：
1.已投產(chǎn)的（包括在產(chǎn)與完工品）按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第1號(hào)――存貨》予以確認(rèn)計(jì)量，并考]期末計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備，其中期末可變現(xiàn)凈值計(jì)算需要以市場(chǎng)價(jià)格為基礎(chǔ)（因?yàn)锳單位選擇違約，故不需要考慮合同價(jià)格）。
借：資產(chǎn)減值損失 30（20+10）
貸：存貨跌價(jià)準(zhǔn)備――甲模具 20
――半成品甲 10
2.針對(duì)未投產(chǎn)的25臺(tái)，若符合預(yù)計(jì)負(fù)債，金額可靠估計(jì)下確認(rèn)為預(yù)計(jì)負(fù)債；同時(shí)考慮支付違約金50萬(wàn)元，也需確認(rèn)為企業(yè)的預(yù)計(jì)負(fù)債。
借：營(yíng)業(yè)外支出――甲模具 50
貸：預(yù)計(jì)負(fù)債――甲模具 50
借：預(yù)計(jì)負(fù)債――甲模具 50
貸：庫(kù)存現(xiàn)金 50
【主要參考文獻(xiàn)】
內(nèi)容提要: 最高人民法院《合同法》解釋（二）確立了情勢(shì)變更原則?！帮@失公平”是適用情勢(shì)變更原則的核心要件之一，但司法實(shí)務(wù)中如何把握和判定顯失公平，并無(wú)客觀標(biāo)準(zhǔn)和依據(jù)。對(duì)于情勢(shì)變更中顯失公平的認(rèn)定，首先應(yīng)確認(rèn)當(dāng)事人因情勢(shì)變更而額外增加了履約成本，其次因此遭受較大經(jīng)濟(jì)虧損時(shí)，可以認(rèn)定為顯失公平。通過(guò)經(jīng)濟(jì)成本核算，以經(jīng)濟(jì)虧損作為判定顯失公平的界限和依據(jù)。
一、據(jù)以研究的案例
案例1.原告煤氣公司與被告儀表廠簽訂《煤氣表散件供應(yīng)合同》，儀表廠向煤氣公司供應(yīng)J2.5煤氣表散 件7萬(wàn)套。每套散件單價(jià)57.30元，總價(jià)款為401.1萬(wàn)元。之后，在合同履行過(guò)程中，生產(chǎn)煤氣表散件的主要原材料鋁綻價(jià)格由簽訂合同時(shí)的每噸4600 元，到合同履行時(shí)暴漲到每噸16500元，由此導(dǎo)致散件的成本上漲到每套70元，若繼續(xù)按原合同價(jià)格及數(shù)量履行，儀表廠不但沒(méi)有任何獲利，反而因此將遭受 100多萬(wàn)元的經(jīng)濟(jì)損失。
案例2：2003年8月，劉某從開(kāi)發(fā)商處以每平米1500元購(gòu)得一套100平米的樓房。2005年6月，劉某與張某簽訂了房屋買賣協(xié)議，即劉某以每平米2000元價(jià)格賣給張某，總價(jià)款20萬(wàn)元。2006年5月，到合同約定的辦理房屋過(guò)戶手續(xù)時(shí)，該地段房?jī)r(jià)已陡升至每平米4500元，該套樓房市場(chǎng)價(jià)值已45萬(wàn)元，且還在繼續(xù)攀升。劉某便以種種理由拒絕交房。張某起訴至法院，要求判令劉某履行房屋買賣合同，辦理過(guò)戶手續(xù)。劉某提出反訴稱，目前房?jī)r(jià)比當(dāng)初協(xié)議約定價(jià)格高漲一倍多，繼續(xù)履行原合同對(duì)被告顯失公平，故以因情勢(shì)變更繼續(xù)履行合同顯失公平為由請(qǐng)求解除房屋買賣合同。
二、問(wèn)題的提出
最高人民法院《關(guān)于適用若干問(wèn)題的解釋（二）》（以下簡(jiǎn)稱“《解釋》（二）”）第26條確立了情勢(shì)變更制度。根據(jù)該《解釋》之規(guī)定，合同成立后，當(dāng)事人主張適用情勢(shì)變更原則予以救濟(jì)，應(yīng)當(dāng)具備兩大基本要件：第一，須有情勢(shì)變更的客觀事實(shí)；第二，情勢(shì)變更致合同繼續(xù)履行顯失公平或者不能實(shí)現(xiàn)合同目的。兩大條件同時(shí)具備，當(dāng)事人可以請(qǐng)求人民法院變更或者解除合同。
上述兩則案例即涉及到顯失公平的認(rèn)定問(wèn)題。對(duì)于顯失公平的認(rèn)定具有很大的彈性及較強(qiáng)的主觀性，在何種情形下認(rèn)定為顯失公平，無(wú)論是理論界還是司法實(shí)務(wù)并未得到較好解決，甚至存在誤解。而顯失公平的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)恰恰是適用情勢(shì)變更原則給與當(dāng)事人法律救濟(jì)的核心要素。因此，如何判定顯失公平將顯得極為重要，就案例2而言，有人即認(rèn)定構(gòu)成情更中的顯失公平。[1][①]
三、顯失公平的判定標(biāo)準(zhǔn)
（一）判定顯失公平現(xiàn)有論述之缺陷
目前有關(guān)顯失公平的認(rèn)定，無(wú)論一般意義上的顯失公平還是情勢(shì)變更原則中的顯失公平，最突出的缺陷是，均是抽象性、概括性的描述，具有很強(qiáng)的主觀色彩。如，有學(xué)者主張，顯失公平是指權(quán)利義務(wù)的配置明顯不對(duì)等，使一方處于重大不利的境地；這種不對(duì)等違反公平原則，超過(guò)了法律允許的限度等。[2][②]另有學(xué)者提出，“顯失公平遭到嚴(yán)重破壞主要包括兩種形態(tài)：①一方當(dāng)事人的履約成本大大增加；②一方當(dāng)事人所獲履約價(jià)值大幅下降。”[3][③]；還有學(xué)者提出，以“給付負(fù)擔(dān)過(guò)重規(guī)則”來(lái)判定是否構(gòu)成情更原則中的顯失公平，該主張認(rèn)為“情勢(shì)變更原則得以具體化為給付負(fù)擔(dān)過(guò)重規(guī)則而予以適用，蓋源于合同成立后發(fā)生的各種情勢(shì)在當(dāng)事人一方于合同履行中合理期待的犧牲與他實(shí)際不得不作出的犧牲之間產(chǎn)生極大的不均衡，于是在這種意義上，使得他履行其給付義務(wù)的負(fù)擔(dān)過(guò)于沉重?！盵4][④]上述無(wú)論哪一種主張，一個(gè)共同的缺陷，就是對(duì)顯失公平的認(rèn)定缺乏一個(gè)客觀的界定標(biāo)準(zhǔn)和評(píng)判尺度，具有極大的主觀任意性和自由裁量空間。如，“履約成本大大增加”、“所獲履約價(jià)值大幅下降”、“給付負(fù)擔(dān)過(guò)重”等，但何種情況下認(rèn)定為“大大增加”、“大幅下降”、“負(fù)擔(dān)過(guò)重”等，均沒(méi)有客觀的衡量尺度，在實(shí)務(wù)中無(wú)疑將會(huì)仁者見(jiàn)仁，智者見(jiàn)智，不 具有可操作性。如此這樣勢(shì)必造成同樣的案情不同的判決結(jié)果，影響法律的公正性、嚴(yán)肅性和統(tǒng)一性。因此，我們必須對(duì)顯失公平的評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)盡可能地客觀化、標(biāo)準(zhǔn) 化、統(tǒng)一化，一方面可以維護(hù)法律的公正性、嚴(yán)肅性和統(tǒng)一性，另一方面最終達(dá)到維護(hù)各方當(dāng)事人的合法權(quán)益，維護(hù)正常的交易秩序，充分發(fā)揮情勢(shì)變更原則的積極效用之目的。
（二）顯失公平的客觀判定標(biāo)準(zhǔn)——經(jīng)濟(jì)嚴(yán)重虧損
判定情勢(shì)變更原則中的顯失公平，我們必須明確兩個(gè)問(wèn)題：首先，情勢(shì)變更原則中的顯失公平必須區(qū)別于一般意義上的顯失公平[5][⑤]，二者在引發(fā)顯失公平的起因、顯失公平發(fā)生的時(shí)間、當(dāng)事人主觀過(guò)錯(cuò)等諸多方面有著明顯的區(qū)別。因此，我們不能直接以一般意義上的顯失公平的構(gòu)成要件來(lái)衡量和判定情勢(shì)變更中的顯失公平。
其次，情勢(shì)變更原則中的顯失公平主要適用于雙務(wù)有償合同中。[6][⑥]對(duì)于無(wú)償合同，因不存在對(duì)價(jià)問(wèn)題，所以不存在雙方利益的失衡以及顯失公平問(wèn)題。而在雙務(wù)有償合同中，是否顯失公平，究其根本是體現(xiàn)在經(jīng)濟(jì)利益方面的平衡與否。因此，這就決定了顯失公平界定標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)當(dāng)定位于經(jīng)濟(jì)利益方面。
對(duì)于顯失公平的認(rèn)定和評(píng)判，筆者主張，應(yīng)當(dāng)進(jìn)行經(jīng)濟(jì)成本核算，以“正負(fù)零”作為評(píng)判基準(zhǔn)，以“經(jīng)濟(jì)上是否嚴(yán)重虧損”作為顯失公平的判定標(biāo)準(zhǔn)和依據(jù)，具體而言：
第一，確認(rèn)因情更而額外增加了當(dāng)事人的履約成本。當(dāng)事人因情勢(shì)變更，如價(jià)格漲跌等情形，使其經(jīng)濟(jì)利益受到嚴(yán)重影響，認(rèn)為對(duì)其顯失公平，并以此為由主張適用情勢(shì)變更原則而請(qǐng)求變更或解除合同的，法官須在確認(rèn)情更的客觀事實(shí)情況下，確認(rèn)是否因情勢(shì)變更而額外增加了當(dāng)事人的履約成本。任何當(dāng)事人履行合同都將有所付出，如購(gòu)買原材料、人工費(fèi)用等等各項(xiàng)支出，此即所謂的履約成本，而履約成本主要體現(xiàn)在經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)方面。所謂“額外增加了履約成本”，是指因發(fā)生情更，使得當(dāng)事人在合同訂立時(shí)所應(yīng)當(dāng)承擔(dān)的履約成本之外，不得不再承擔(dān)更多的費(fèi)用或支出，由此增加了當(dāng)事人的履約負(fù)擔(dān)。
第二，確認(rèn)當(dāng)事人是否發(fā)生嚴(yán)重虧損。在確認(rèn)因情勢(shì)變更而額外增加了當(dāng)事人的履約成本的基礎(chǔ)上，對(duì)當(dāng)事人進(jìn)行經(jīng)濟(jì)成本核算，以經(jīng)濟(jì)成本作為衡量尺度，以是否虧損作為評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)?！罢?fù)零”是負(fù)給付義務(wù)方當(dāng)事人[7][⑦]的給付與所得的基準(zhǔn)點(diǎn)，是當(dāng)事人收益與虧損的分界線。僅僅確認(rèn)因情勢(shì)變更而額外增加了當(dāng)事人的履約成本，還不能僅此即認(rèn)定“顯失公平”，而應(yīng)當(dāng)對(duì)當(dāng)事人的經(jīng)濟(jì)成本（或者說(shuō)履約成本）進(jìn)行核算，進(jìn)一步確認(rèn)當(dāng)事人是否將因上述情形遭受較大的經(jīng)濟(jì)虧損。只有當(dāng)事人將因此遭受嚴(yán)重經(jīng)濟(jì)虧損的，才可以認(rèn)定為顯失公平。換句話說(shuō)，如果因發(fā)生情勢(shì)變更而使得給付義務(wù)方當(dāng)事人繼續(xù)履行合同的結(jié)果不但不能獲利，反而使得該方當(dāng)事人經(jīng)濟(jì)上遭受嚴(yán)重虧損時(shí)，才能認(rèn)定為“顯失公平”。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制下，當(dāng)事人從事交易遵循的基本原則之一是等價(jià)有償，因發(fā)生情勢(shì)變更額外增加了其履約成本，而正是該額外增加的履約成本導(dǎo)致其不但不能從中受益，反遭經(jīng)濟(jì)損失，則有悖于等價(jià)有償和誠(chéng)實(shí)信用原則。
但是，如果盡管發(fā)生情勢(shì)變更，但并未因此額外增加當(dāng)事人的履約成本，而是仍然維持在合同訂立時(shí)所應(yīng)當(dāng)承但的履約成本之內(nèi)；或者盡管因情勢(shì)變更額外增加了履約成本，但通過(guò)經(jīng)濟(jì)成本的會(huì)計(jì)核算，合同履行后仍然可以獲得經(jīng)濟(jì)利益，并未因此發(fā)生虧損，僅僅使得當(dāng)事人獲得的利益相對(duì)降低或減少，只是獲利多少而已，將不能以此認(rèn)定為“顯失公平”，并進(jìn)而適用情勢(shì)變更原則予以救濟(jì)。
同時(shí)具備上述兩個(gè)條件，才可認(rèn)定為顯失公平。對(duì)于因情勢(shì)變更是否額外增加其履約成本并將導(dǎo)致其經(jīng)濟(jì)虧損，應(yīng)由主張適用情勢(shì)變更原則救濟(jì)的一方當(dāng)事人負(fù)舉證責(zé)任。法官認(rèn)為必要時(shí)，可以聘請(qǐng)有相應(yīng)資質(zhì)的機(jī)構(gòu)進(jìn)行核算與評(píng)定。
為進(jìn)一步說(shuō)明問(wèn)題，現(xiàn)以上述案例進(jìn)行比較分析。上述案例是否構(gòu)成顯失公平，經(jīng)過(guò)成本核算和比較分析，便可以得出結(jié)論。
案例1，在合同履行過(guò)程中，因生產(chǎn)煤氣表散件的主要原材料價(jià)格暴漲，導(dǎo)致散件的成本由每套57.30元 漲到70元，一方面，儀表廠因情勢(shì)變更而額外增加了履約成本；另一方面，正是該額外增加的履約成本，如果按原合同繼續(xù)履行將導(dǎo)致其不但無(wú)任何收益，反而將虧損100多萬(wàn)元。更進(jìn)一步說(shuō)，假如合同總價(jià)款中包括50萬(wàn)元的合理利潤(rùn)，但由于情勢(shì)變更，儀表廠不但50萬(wàn)元的利潤(rùn)全部被侵蝕掉，而且還要為此虧損 100多萬(wàn)元，顯然違背等價(jià)有償及公平原則，故應(yīng)認(rèn)定為顯失公平。但是，如果雖然原材料價(jià)格上張或者因其他情勢(shì)發(fā)生變化而增加了履約成本，但儀表廠依約履行合同后，仍可獲得一些利潤(rùn)（比如1萬(wàn)元），并未因此遭受經(jīng)濟(jì)虧損，將不應(yīng)當(dāng)認(rèn)定為顯失公平。即便沒(méi)有盈利但也無(wú)虧損，此即前文所稱的“正負(fù)零”，同樣也不應(yīng)當(dāng)認(rèn)定為顯失公平，對(duì)此情形（包括利潤(rùn)相對(duì)減少）屬于目前普遍觀點(diǎn)所稱的當(dāng)事人應(yīng)當(dāng)承擔(dān)的正常商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。
案例2的情形卻不同，合同成立后雖然房?jī)r(jià)暴漲，前后房屋買賣價(jià)格相差很大，但從經(jīng)濟(jì)成本或者履約成本角 度分析，并未因此而額外增加劉某履約成本，其履約成本仍然維持在合同訂立時(shí)所應(yīng)承擔(dān)的范圍之內(nèi)，劉某更沒(méi)有因此而發(fā)生經(jīng)濟(jì)虧損，僅僅是與合同履行時(shí)的市場(chǎng)價(jià)格相比較少獲利而已（如果合同訂立時(shí)就低于其購(gòu)房?jī)r(jià)格或建房成本，則不屬于情勢(shì)變更原則要解決的問(wèn)題）。故不能僅僅因前后價(jià)格之間的差價(jià)而少獲利即認(rèn)定 為顯失公平。
另一問(wèn)題是，當(dāng)事人是否只要有所虧損就可以請(qǐng)求變更或解除合同？法律上是否應(yīng)當(dāng)對(duì)虧損程度給予限制？對(duì)此，有人主張“當(dāng)情更后，負(fù)給付義務(wù)一方履行合同的，以‘原合同約定價(jià)金’為基數(shù)，可能要虧損前述基數(shù)的20%及以上的，可以認(rèn)定構(gòu)成情更原則中的顯失公平。如果，在履行合同后虧損在20%以內(nèi)，顯然是屬于一般的商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，而不能適用情更原則?！盵8][⑧]對(duì)此，筆者認(rèn)為，法律上不宜統(tǒng)一規(guī)定一個(gè)具體比例，更不應(yīng)將虧損在20%以內(nèi)的就一律認(rèn)定為商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。一方面，基數(shù)的比例很難確定一個(gè)科學(xué)合理數(shù)字；另一方面，也最為重要的是，基數(shù)數(shù)額不同，最終實(shí)際虧損數(shù)額大小將相差極大。因此，對(duì)于虧損程度或者虧損數(shù)額，應(yīng)賦予法官一定的自由裁量空間，根據(jù)具體案情進(jìn)行判定。不過(guò)，總體來(lái)說(shuō)，在實(shí)際虧損數(shù)額很小的情況很難說(shuō)是“顯失”公平。為最大限度地維護(hù)交易安全，避免情勢(shì)變更原則被濫用，不能因整個(gè)交易僅僅虧損了幾十塊錢或幾百塊錢就以顯失公平來(lái)主張適用情勢(shì)變更原則。
在以經(jīng)濟(jì)成本作為評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)時(shí)，該種衡量標(biāo)準(zhǔn)不適用于下列合同：（1）股票、期貨等此類合同，因?yàn)槠浔旧砭哂休^強(qiáng)的投機(jī)性；（2）射幸合同。射幸合同本身具有特殊的規(guī)則和投機(jī)性，而且當(dāng)事人在訂立合同時(shí)，對(duì)其后果雙方均已預(yù)知；（3）拍賣合同?！杜馁u法》對(duì)拍賣合同已有特殊規(guī)定，通過(guò)競(jìng)買或者競(jìng)賣，其本身同樣具有特殊的交易規(guī)則。
四、付款方顯失公平問(wèn)題探討
經(jīng)濟(jì)成本核算法，以“經(jīng)濟(jì)上是否虧損”來(lái)判定顯失公平，該種判定依據(jù)或標(biāo)準(zhǔn)實(shí)際上僅僅針對(duì)的是從合同中直接獲取經(jīng)濟(jì)利益的一方當(dāng)事人，也就是收取錢款一方當(dāng)事人，如買賣合同的賣方、承攬合同的承攬方，提供服務(wù)合同的提供服務(wù)方等。但是，付款方當(dāng)事人，如買賣合同的買方、服務(wù)合同中的接受服務(wù)方等，當(dāng)其主張因情勢(shì)變更而顯失公平，并以此為由請(qǐng)求變更或解除合同時(shí)，將無(wú)法進(jìn)行經(jīng)濟(jì)成本核算，并得出是否虧損以及是否顯失公平的結(jié)論。
對(duì)此，正如前文所述，是否顯失公平，其根本是體現(xiàn)在當(dāng)事人的經(jīng)濟(jì)利益方面。在情勢(shì)變更原則中，衡量是否顯示公平，其前提是，是否因情勢(shì)變更而額外增加了當(dāng)事人的履約成本或經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)，如果雖發(fā)生情勢(shì)變更，但當(dāng)事人并未因此額外增加履約成本，更不存在當(dāng)事人經(jīng)濟(jì)虧損，所以，此種情形根本無(wú)須考慮顯失公平問(wèn)題。收取錢款一方當(dāng)事人將因發(fā)生情勢(shì)變更額外增加了其履約成本，而該額外增加的履約成本恰恰是在訂立合同時(shí)根據(jù)當(dāng)時(shí)情形無(wú)法預(yù)知且不應(yīng)當(dāng)承擔(dān)的，正是該額外增加的履約成本將導(dǎo)致其經(jīng)濟(jì)虧損，故認(rèn)定為顯失公平。與收取錢款一方當(dāng)事人不同的是，付款方當(dāng)事人在合同成立后，因市場(chǎng)價(jià)格漲跌、幣值變動(dòng)或出現(xiàn)其他情形，合同約定的價(jià)款雖然與市場(chǎng)行情相比較出現(xiàn)一定甚至較大的差距，但最根本的一點(diǎn)是，當(dāng)事人間的合同價(jià)款并未受到影響，并沒(méi)有因此額外增加付款方當(dāng)事人的經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)或者說(shuō)履約成本，本質(zhì)上講根本不屬于情更的范疇，故在此情況下不存在顯失公平的問(wèn)題，當(dāng)然也無(wú)需進(jìn)行經(jīng)濟(jì)成本核算。
我們以商品房買賣合同為例，全國(guó)各地商品房?jī)r(jià)格在2008年普遍下跌。因此，在商品房?jī)r(jià)格下跌前已經(jīng)簽訂購(gòu)房合同的購(gòu)房人，由于同一樓盤的其它商品房?jī)r(jià)格大幅下降，便認(rèn)為自己相對(duì)多付了房款，于是紛紛要求開(kāi)發(fā)商退還差價(jià)或要求退房。筆者認(rèn)為，在合同生效后，因市場(chǎng)價(jià)格漲跌等情形，合同約定的價(jià)款雖然與市場(chǎng)行情存在一定甚至較大的差距，但依約繼續(xù)履行合同并未因此額外增加購(gòu)房人的經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)，即履約成本，僅僅是自己通過(guò)縱向和橫向比較，與之后的購(gòu)房人相比多付了房款，由此認(rèn)為自己虧了。而且本質(zhì)上講，此種情形對(duì)購(gòu)房人而言根本不屬于情更問(wèn)題。因此，此種情形事實(shí)上不存在是否顯失公平的問(wèn)題，也無(wú)需進(jìn)行經(jīng)濟(jì)成本核算。如果遇房?jī)r(jià)上漲，購(gòu)房人只需按合同約定價(jià)款付款就是，對(duì)其更不存在顯失公平問(wèn)題。
轉(zhuǎn)貼于
五、判定顯失公平中的錯(cuò)誤觀念
（一）縱向和橫向比較
所謂縱向比較，是指當(dāng)事人將簽訂合同時(shí)的交易價(jià)格或酬金與合同履行時(shí)的交易價(jià)格或酬金進(jìn)行比較。所謂橫向比較，是指當(dāng)事人的交易價(jià)格或酬金與第三人同等條件的交易價(jià)格或酬金相比較。
目前，理論界存在很大的誤區(qū)，就是將簽訂合同時(shí)的交易價(jià)格或酬金與合同履行時(shí)的交易價(jià)格或酬金進(jìn)行縱向和橫向比較，僅僅單憑前后價(jià)格或收益之差作為判定依據(jù)，并得出是否顯失公平的結(jié)論。這種通過(guò)比較方式來(lái)認(rèn)定顯失公平顯然是錯(cuò)誤的。本文案例2中的情形即是典型的例子，如果將合同訂立時(shí)的房?jī)r(jià)與合同履行時(shí)的房?jī)r(jià)進(jìn)行比較，房?jī)r(jià)相差一倍多，賣方劉某因此而少得25萬(wàn)元。表面上看，合同繼續(xù)履行對(duì)劉某明顯不公平。但事實(shí)上，盡管合同訂立時(shí)與合同履行時(shí)的價(jià)格相差較大，但一方面，賣方劉某在合同訂立時(shí)出售價(jià)格起碼是物有所值，另一方面，最根本的一點(diǎn)是劉某的轉(zhuǎn)讓價(jià)格與其購(gòu)買該房屋時(shí)價(jià)格相比，既未增加其履約負(fù)擔(dān)，也未因此而虧損（相反還賺了錢），僅僅是與合同履行時(shí)的市場(chǎng)價(jià)格相比賺錢較少而已。試想，如果合同訂立后當(dāng)?shù)胤績(jī)r(jià)普遍下降了，買方將認(rèn)為其相對(duì)多付了款，并進(jìn)而主張顯失公平，如此這樣，誠(chéng)實(shí)信用原則將不復(fù)存在。
市場(chǎng)價(jià)格時(shí)常發(fā)生波動(dòng)，有漲有跌，并因此而影響到當(dāng)事人的經(jīng)濟(jì)利益。合同履行時(shí)的價(jià)格或酬金高于或低于合同簽訂時(shí)的價(jià)格或 酬金，或者比第三人的交易價(jià)格或高或低，雖然對(duì)一方當(dāng)事人的收益有一定影響，甚至影響較大，但不能僅僅因此即認(rèn)定為顯失公平并主張適用情勢(shì)變更原則予以救 濟(jì)。若交易者都以此為由而主張情勢(shì)變更原則，交易安全將無(wú)法得到保障，交易秩序、誠(chéng)實(shí)信用原則將遭到嚴(yán)重破壞。故筆者認(rèn)為，不能僅以賣多賣少、賺多賺少、 收益多少來(lái)衡量與評(píng)判是否構(gòu)成顯失公平。理論界和實(shí)務(wù)界正是由于這種僅僅單純地進(jìn)行橫向和縱向比較，以當(dāng)事人賺多賺少，收益多少作為顯失公平的評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)，最終導(dǎo)致情勢(shì)變更原則的適用范圍和自由裁量空間無(wú)限擴(kuò)大。如此這樣，實(shí)屬對(duì)情勢(shì)變更原則中顯失公平的重大曲解，其結(jié)果必然有悖于誠(chéng)實(shí)信用原則。[9][⑨]
（二）將當(dāng)事人是否獲得暴利作為評(píng)判要素
在界定顯失公平時(shí)，通常觀點(diǎn)將另一方“獲取暴利”作為認(rèn)定顯失公平的要素之一。[10][⑩]筆者認(rèn)為，無(wú)論一般意義上的顯失公平還是情更原則中的顯失公平，另一方當(dāng)事人是否“獲取暴利”不應(yīng)作為認(rèn)定是否顯失公 平的考慮因素，只需考慮繼續(xù)維持原合同效力對(duì)一方當(dāng)事人是否顯著“不利”。理由是：首先，對(duì)一方當(dāng)事人顯著“不利”，而另一方當(dāng)事人未必就因此而獲得暴 利。反之，一方當(dāng)事人獲取暴利，對(duì)另一方當(dāng)事人未必一定顯失公平；其次，另一方當(dāng)事人在簽訂合同時(shí)只要遵守誠(chéng)實(shí)信用原則，未違反法律、行政法規(guī)強(qiáng)制性規(guī)定，其獲利多少，作為私法領(lǐng)域而言，民事法律不應(yīng)給予干預(yù)。如果當(dāng)事人違反法律、行政法規(guī)強(qiáng)制性規(guī)定，即便獲利不大，也為法律所不允許，但那將不是民事法律中“顯失公平”所要解決的問(wèn)題。其三，何謂“暴利”，同樣具有較強(qiáng)的主觀色彩，很難有一衡量標(biāo)準(zhǔn)。因此，不應(yīng)將一方當(dāng)事人是否“獲取暴利”作為認(rèn)定顯失公平的評(píng)定要素。
結(jié)束語(yǔ)
確立情勢(shì)變更原則對(duì)妥善解決合同糾紛無(wú)疑具有重要價(jià)值和意義。但對(duì)于顯失公平的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)必須客觀化、標(biāo)準(zhǔn)化，否則，該項(xiàng)制度必將被濫用，對(duì)當(dāng)事人造成新的不公平，不利于交易安全。在認(rèn)定是否顯失公平時(shí)：①確認(rèn)合同訂立后發(fā)生了情勢(shì)變更的客觀事實(shí)；②確認(rèn)因情勢(shì)變更而額外增加了當(dāng)事人的履約成本（即經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)）；③進(jìn)行履約成本核算，經(jīng)過(guò)經(jīng)濟(jì)成本核算，確認(rèn)當(dāng)事人是否因此而遭受“嚴(yán)重虧損”。三個(gè)要件同時(shí)具備才可認(rèn)定為顯失公平。這樣客觀、公正，易于判斷，完全可以避免對(duì)顯失公平認(rèn)定的主觀隨意性，有益于法律的嚴(yán)謹(jǐn)性、科學(xué)性和法律適用的統(tǒng)一性。
至于情勢(shì)變更與商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，許多學(xué)者進(jìn)行比較分析二者所謂的區(qū)別，但筆者認(rèn)為，目前理論界所歸納總結(jié)的關(guān)于二者所謂的區(qū)別都顯得非常牽強(qiáng)，運(yùn)用這些所謂的區(qū)別也根本不能判定實(shí)務(wù)中遇到的情形究竟屬于情勢(shì)變更還是屬于商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。但通過(guò)經(jīng)濟(jì)成本核算，確認(rèn)是否因情勢(shì)變更而額外而增加了當(dāng)事人的履約成本并因此遭受較大經(jīng)濟(jì)虧損時(shí)，便可以得出準(zhǔn)確結(jié)論，情勢(shì)變更與商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的界定也就迎刃而解。
注釋:
[1] 參見(jiàn)徐文杰： 一套房屋兩場(chǎng)官司四次審理，誰(shuí)是誰(shuí)非？[N]，《人民法院報(bào)》2003年10月29日B4版
[2] 陳小君主編：合同法學(xué)[C].北京，高等教育出版社，2003年10月版，第95頁(yè)
[3] 轉(zhuǎn)引楊連富 情更原則中“顯失公平”的認(rèn)定及合同變更、解除權(quán)的行使[EB/OL]. blog.sina.com.cn/yanglianfu，2008年12月
[4] 楊明：給付負(fù)擔(dān)過(guò)重規(guī)則——情勢(shì)變更原則具體化的一個(gè)例證[J].煙臺(tái)大學(xué)學(xué)報(bào)(哲學(xué)社會(huì)科學(xué)版)，2007年01期第48頁(yè)
[5] 本文所稱的一般意義上的顯失公平，是指《合同法》第54條、《民法通則》第59條、以及最高人民法院《關(guān)于貫徹執(zhí)行〈民法通則〉若干問(wèn)題的意見(jiàn)》第72條所規(guī)定的顯失公平。
[6]下文所說(shuō)的“顯失公平”，如無(wú)特別注明，均指情更原則中的顯失公平。
[7] 給付義務(wù)方當(dāng)事人，這里是指收款方當(dāng)事人，如買賣合同的賣方、租賃合同的出租方、提供服務(wù)合同的提供服務(wù)方等。
[8]楊連富 情更原則中“顯失公平”的認(rèn)定及合同變更、解除權(quán)的行使[EB/OL]. blog.sina.com.cn/yanglianfu，2008年12月。
在委托合同中，應(yīng)對(duì)委托事務(wù)的基本信息進(jìn)行準(zhǔn)確、詳細(xì)約定，尤其是委托事務(wù)的具體要求，以確保受托人能夠很好地完成委托事務(wù)，同時(shí)受托人必須在委托人授權(quán)范圍內(nèi)進(jìn)行活動(dòng)，如果受托人超越權(quán)限給委托人造成損失的，應(yīng)當(dāng)賠償損失或委托人減少其相應(yīng)的報(bào)酬。甲方委托乙方炒股，買賣中國(guó)境內(nèi)的____交易所掛牌交易的____股。經(jīng)雙方協(xié)商，在平等互利的基礎(chǔ)上，雙方自愿達(dá)成以下條款，以資共同遵照?qǐng)?zhí)行。風(fēng)險(xiǎn)提示：
委托合同中要明確約定委托事務(wù)，應(yīng)對(duì)期限進(jìn)行明確約定。委托合同可以是有償?shù)?，也可以是無(wú)償?shù)?，若委托合同是有償?shù)模蚴芡腥私o委托人造成損失的，委托人可以要求賠償損失。但是，因委托人自己指示不當(dāng)或其他過(guò)錯(cuò)致使受托人遭受不應(yīng)有損失的，該損失由委托人自行承擔(dān)；若委托合同是無(wú)償?shù)?，因受托人的故意或者重大過(guò)失給委托人造成損失的，委托人可以要求賠償損失。
一、基本內(nèi)容
1、甲方以甲方的名義在證券公司開(kāi)設(shè)____證券交易所股東賬戶（并申請(qǐng)創(chuàng)業(yè)板交易功能）。
2、甲方出資____萬(wàn)元人民幣用于炒股，并在銀行辦理銀證三方存管業(yè)務(wù)。
3、甲方告知乙方炒股的股東賬號(hào)及操作密碼。經(jīng)甲方同意，乙方可更改操作密碼，但任何一方不得向地第三人泄露股東賬號(hào)及密碼等。上述工作，甲方在本合同簽訂之日起____日內(nèi)完成。
4、乙方具體負(fù)責(zé)操作買賣股票，進(jìn)行炒股。
5、委托期限：甲方正式授權(quán)乙方炒股的期限從________年____月起至________年____月____日止。
6、乙方預(yù)計(jì)炒股的收益在____之間，但也有可能虧損，乙方預(yù)計(jì)虧損在____之間。乙方應(yīng)認(rèn)真負(fù)責(zé)、審慎操作。炒股虧損但賬上總資產(chǎn)在____萬(wàn)元的，應(yīng)馬上向甲方匯報(bào)；虧損在____%或賬上總資產(chǎn)在____萬(wàn)元的，應(yīng)停止操作，虧損在____%或賬上總資產(chǎn)在____萬(wàn)元的，甲方也有權(quán)在告知乙方的前提下提前解除合同或通知乙方停止操作并有權(quán)更改操作密碼等。
7、在合作期間，甲方有監(jiān)督乙方炒股的權(quán)利，但為了明確責(zé)任，甲方不得進(jìn)行股票買賣操作，除非乙方同意。乙方須隨時(shí)注意股票買賣是否自己所為，如發(fā)現(xiàn)有他人操作等異常情況，應(yīng)馬上向甲方反映匯報(bào)，否則推斷為是乙方行為。由此所造成的虧損或盈利減少部分由甲方負(fù)責(zé)。結(jié)算時(shí)所有炒股的交割單由甲方負(fù)責(zé)去證券營(yíng)業(yè)部打印或由乙方通過(guò)操作軟件打印出來(lái)的交割明細(xì)為準(zhǔn)。
二、合作期間的理財(cái)費(fèi)用及合作期滿時(shí)的利潤(rùn)分成
1、甲方每月支付____元作為給乙方的理財(cái)費(fèi)用。支付時(shí)間在每月____日之前，如甲方未按時(shí)支付乙方理財(cái)費(fèi)用的，乙方有權(quán)單方面終止合同，由此造成的一切損失由甲方承擔(dān)。
2、在合同期滿后，乙方如能將甲方的資產(chǎn)收益升值在____%（含____%）以上的，按以下方法進(jìn)行利潤(rùn)分成。
（1）資產(chǎn)升值在____%（含____%）以上的且總資產(chǎn)在___萬(wàn)元以內(nèi)（含該數(shù)），扣除___萬(wàn)本金，多出來(lái)的資產(chǎn)也即利潤(rùn)部分分給乙方____%，其余歸甲方。甲方必須在核算出具體金額后____個(gè)工作日內(nèi)將利潤(rùn)分成打到乙方指定賬戶上。
（2）資產(chǎn)升值在____%（含____%）以上的且總資產(chǎn)在___萬(wàn)元-___萬(wàn)元之間（含該數(shù)），扣除___萬(wàn)元本金，多出來(lái)的資產(chǎn)也即利潤(rùn)部分分給乙方____%，其余歸甲方。甲方必須在核算出具體金額后____個(gè)工作日內(nèi)將利潤(rùn)分成打到乙方指定賬戶上。
（3）資產(chǎn)升值在____%（含____%）以上的且總資產(chǎn)在___萬(wàn)元-___萬(wàn)元之間（含該數(shù)），扣除___萬(wàn)元本金，多出來(lái)的資產(chǎn)也即利潤(rùn)部分分給乙方____%，其余歸甲方。甲方必須在核算出具體金額后____個(gè)工作日內(nèi)將利潤(rùn)分成打到乙方指定賬戶上。
三、虧損處理委托期未滿，期內(nèi)如甲方委托賬戶資金余額虧損超過(guò)____%的，甲方有權(quán)解除合同。甲乙雙方經(jīng)本合同約定虧損與乙方無(wú)關(guān)，故乙方不在責(zé)任范圍之內(nèi)，其損失由甲方自行承擔(dān)。
四、甲方提前解除合同，乙方除了可以就解除時(shí)的利潤(rùn)進(jìn)行分成外，甲方還必須將合同內(nèi)未支付的理財(cái)費(fèi)用一次性支付給乙方。甲方中途要轉(zhuǎn)走部分資金的，應(yīng)與乙方協(xié)商征得同意。乙方提前解除合同，甲方有權(quán)對(duì)解除時(shí)產(chǎn)生的利潤(rùn)不予分成，同時(shí)有權(quán)向乙方追討已經(jīng)支付給乙方的理財(cái)費(fèi)用。乙方應(yīng)注意對(duì)甲方的資金等進(jìn)行保密，如有證據(jù)證明是乙方泄露的，乙方應(yīng)按甲方出資額的____%支付違約金。
承包方：_________________，簡(jiǎn)稱乙方，企業(yè)經(jīng)營(yíng)者_(dá)__________.
甲、乙雙方經(jīng)協(xié)商，簽訂本合同。
一、承包期限：___________________________
二、承包形式為下列第__種：
1.定額補(bǔ)貼，超虧不補(bǔ)，減虧全留
（1）承包期間，財(cái)政共給乙方虧損補(bǔ)貼_____元，其中____年____元；____年____元；____年____元。
（2）乙方虧損超出上述定額，由乙方自行解決。解決辦法為：___________________
（3）乙方虧損數(shù)額低于上述定額，低于定額的部分全部留給乙方。
2.虧損補(bǔ)貼，減虧分成
乙方的全部虧損，由財(cái)政給予補(bǔ)貼：減虧部分，由甲、乙雙方按下述比例分成；____年，甲方___%，乙方___%；____年，甲方___%，乙方___%；____年，甲方___%，乙方___%.
三、減虧留成的使用
乙方對(duì)減虧的留成，按下述比例建立生產(chǎn)發(fā)展、獎(jiǎng)勵(lì)、福利三項(xiàng)基金：____________________
四、主要經(jīng)濟(jì)技術(shù)指標(biāo)___________________________________________________________________
五、技術(shù)改造任務(wù)
____________________________________________________________________________
六、固定資產(chǎn)的增值和維護(hù)
____________________________________________________________________________
七、承包期間，甲方有權(quán)根據(jù)法律和合同的規(guī)定監(jiān)督檢查乙方的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況；有權(quán)_______________________，有權(quán)_____________________________________________________
承包期間，甲方不得在法律和合同的規(guī)定之外隨意干涉乙方的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，并有義務(wù)（一）__________________________________；（二）_______________________；（三）_________________________.
八、承包期間，乙方享有國(guó)家法律、法規(guī)、政策規(guī)定的經(jīng)營(yíng)管理自。
企業(yè)經(jīng)營(yíng)者_(dá)______為乙方法定代表人，對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理中的下列事項(xiàng)，有依法自主決定權(quán)；______________________________________________________________________________________________________________
九、違約責(zé)任
___________________________________________________________________________________________________________________
十、對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)者的獎(jiǎng)懲
獎(jiǎng)勵(lì)：__________________________________
處罰：_________________________________________________________________________
十一、爭(zhēng)議的解決方式
_____________________________________
十二、合同的生效條件和生效日期
____________________________________________________________________________
十三、其他事項(xiàng)
1.________________________________
2.________________________________
3.________________________________
4.________________________________
附件：
1._____________________________
2._____________________________
3._____________________________
甲方：（公章）______
乙方：（公章或個(gè)人簽章）_____
地址___________
地址_______________
法人代表（簽章）_____
企業(yè)經(jīng)營(yíng)者（簽章）________
人（簽章）______
簽約日期：
年
月
日
輕信是一款保本理財(cái)，沒(méi)想到103萬(wàn)元竟然在半年內(nèi)就僅剩下幾千元。
今年僅23歲的小鄧，和好朋友共合資約103萬(wàn)港幣（折合人民幣約82萬(wàn)元），與廣州一家投資公司簽訂了保本理財(cái)合同。合同規(guī)定，3個(gè)月內(nèi)，小鄧3人委托該公司理財(cái)，理財(cái)期間若產(chǎn)生虧損，由該公司全部承擔(dān)，并且該公司須在理財(cái)合同到期后一周內(nèi)歸還本金。但合同到期后，3人的賬戶虧損了20多萬(wàn)元，半年后，賬戶內(nèi)的錢僅剩下數(shù)千元。
小鄧說(shuō)，這個(gè)理財(cái)背后，其實(shí)是該公司的總裁呂某在操盤。“合同上約定的3個(gè)月到期時(shí)，已經(jīng)出現(xiàn)了20多萬(wàn)元的虧損。當(dāng)時(shí)我們的一個(gè)投資人希望能撤回資金，但是呂總沒(méi)有答應(yīng)，且口頭要求我們繼續(xù)給他一個(gè)月的時(shí)間，說(shuō)他可以把錢都給我們掙回來(lái)?！?/p>
2014年2月，在賬戶內(nèi)仍有70多萬(wàn)元的時(shí)候，其中一個(gè)合伙人退出了理財(cái)計(jì)劃，并提款20多萬(wàn)港元，但剩下的兩名投資者的錢依舊在呂總的“操作”下虧損。 提醒一：勿輕信保本承諾
保本不等于零風(fēng)險(xiǎn)。而且，這些風(fēng)險(xiǎn)和應(yīng)當(dāng)注意的地方，在多只保本基金的宣傳材料里或被一筆帶過(guò)，或是無(wú)影無(wú)蹤。而位于突出位置的往往是大大的“保本”“增值”等字樣。不少投資人都奔著信任和保本兩字，而忽略了金融產(chǎn)品投資的風(fēng)險(xiǎn)，事實(shí)上，但凡是金融投資，都免不了有風(fēng)險(xiǎn)。
根據(jù)法律方面的規(guī)定，委托理財(cái)合同中“保本”、“保固定收益”的約定內(nèi)容，在司法實(shí)踐中一般稱之為“保底條款”。因委托理財(cái)面向的是具有較高風(fēng)險(xiǎn)的期貨、證券等金融市場(chǎng) ，保底條款違背了民法的公平原則以及委托關(guān)系中責(zé)任承擔(dān)的規(guī)則，亦違背了基本的經(jīng)濟(jì)規(guī)律和資本市場(chǎng)規(guī)則，司法實(shí)踐中通常認(rèn)定保底條款為無(wú)效約定，即“保本”約定無(wú)效，并不能真的保本。 提醒二：合同要保留好 最好有公章
很多投資者往往對(duì)金融產(chǎn)品的合同不明晰，造成了日后的維權(quán)困擾。而不少理財(cái)公司都會(huì)在合同上留下貓膩，如果合同是跟該理財(cái)機(jī)構(gòu)的負(fù)責(zé)人簽署，而不是蓋有該公司的公章等，那么在維權(quán)的過(guò)程中，只能要求負(fù)責(zé)人或合同上的自然人承擔(dān)責(zé)任，而不是理財(cái)機(jī)構(gòu)。 提醒三：每一筆約定最好列入合同
___________________________________________以下簡(jiǎn)稱甲方
___________________________________________以下簡(jiǎn)稱乙方
為了促進(jìn)生產(chǎn)發(fā)展，甲乙雙方本著平等互利的原則充分協(xié)商，決定聯(lián)合經(jīng)營(yíng)_______________企業(yè)（公司），特訂立本合同，以便雙方共同遵守。
一、聯(lián)營(yíng)企業(yè)名稱，性質(zhì)及地址：______________________________
二、經(jīng)營(yíng)范圍：_______________________________________________
三、產(chǎn)品銷售：____________________________________________________
四、領(lǐng)導(dǎo)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)及職權(quán)范圍：_____________________________________________
五、投資金額和方式，時(shí)間：
（1）投資總額：_____________________________________________元；
（2）雙方出資額：甲、乙方的出資額共為人民幣_(tái)_____________________元，其中甲方__________元，占________％；乙方_____元，占__________％。
（3）出資方式：
甲方：現(xiàn)金________________________________元；
機(jī)械設(shè)備____________________________元；
廠房________________________________元；
土地使用權(quán)___________________________元；
其它____________________元；共______________元；
乙方：現(xiàn)金_________________________________元；
機(jī)械設(shè)備_____________________________元；
廠房_________________________________元；
土地使用權(quán)___________________________元；
其它____________________元；共______________元。
（4）出資繳付日期：聯(lián)營(yíng)企業(yè)投資總額由甲、乙方按其出資比例分____________期繳付，每期付出資數(shù)額及日期如下：_________
六、主要原料來(lái)源：____________________________________________
七、廠房與設(shè)備：______________________________________________
八、技術(shù)與質(zhì)量管理：_______________________________________
九、勞動(dòng)管理：
（1）人員的招聘和培訓(xùn)：____________________________
（2）勞動(dòng)報(bào)酬：__________________
十、企業(yè)的籌建：___________________________________
十一、財(cái)務(wù)管理，利潤(rùn)分配及虧損分擔(dān)：
（1）財(cái)務(wù)管理：____________________________________________________________
（2）利潤(rùn)分配：____________________________________________________________
（3）虧損分擔(dān)：____________________________________________________________
十二、合同期限：____________________________________________________________
十三、聯(lián)營(yíng)期滿財(cái)產(chǎn)處理：_______________________________________________
十四、違約責(zé)任
股票投資合作合同范文一
甲方：
乙方：
深圳市陽(yáng)光私募投資有限公司(以下簡(jiǎn)稱甲方)__________(以下簡(jiǎn)稱乙方)經(jīng)過(guò)友好協(xié)商，在相互尊重相互信任互惠互利的基礎(chǔ)上共同達(dá)成以下合作協(xié)議：
一.甲乙雙方在符合雙方利益的前提下，就股票提供業(yè)務(wù)合作等問(wèn)題自愿結(jié)成合作伙伴關(guān)系。乙方會(huì)員類型_____類，股票投入金額______元整，須交納會(huì)員費(fèi)_____元，甲方協(xié)作乙方，即從____年____月___日到_____年___月____日止達(dá)到投入金額___%至___%盈利。
二.甲方為乙方提供股票信息時(shí)，乙方應(yīng)嚴(yán)格做到保密所有股票信息，乙方不得私自泄露信息造成甲方利益和商業(yè)秘密受到損失。
三.乙方在接受甲方提供的股票信息時(shí)，應(yīng)嚴(yán)格按照甲方提供的具體進(jìn)倉(cāng).出倉(cāng)時(shí)間價(jià)格實(shí)施，若因乙方原因造成損失后果自負(fù)，甲方不做任何賠償。
四.甲方為乙方提供具體進(jìn)倉(cāng).出倉(cāng)時(shí)間價(jià)格等信息，須提前1個(gè)小時(shí)通知乙方。
五.違約責(zé)任：
1.合作雙方在合作業(yè)務(wù)實(shí)施過(guò)程中，如因?qū)Ψ皆蛟斐珊献鞣嚼媸艿綋p失的，受損方除可以單方面解除合同外，還可以提出投入金額的10%經(jīng)濟(jì)賠償要求。
2. 如因甲方?jīng)]有協(xié)助乙方達(dá)到盈利要求，造成乙方損失的應(yīng)退還會(huì)員費(fèi)____元，并賠償乙方的股票損失(按交易明細(xì)清單上的數(shù)額為準(zhǔn))，同時(shí)賠償乙方時(shí)間損失金(100萬(wàn)為20%.200萬(wàn)以上為30%)。
六.本協(xié)議有限期暫定____日，即從____年____月____日到_____年____月______日止，合同期滿盈利達(dá)___%以上另行交納盈利部分20%作為傭金。
七. 甲、乙雙方在合同執(zhí)行過(guò)程中，盡可能友好協(xié)商解決在協(xié)商不能達(dá)成一致的情況下，均可向合同簽屬地法院起訴。雙方確認(rèn)本合同簽屬地為深圳。
八.本協(xié)議需經(jīng)雙方蓋章簽字后生效，本協(xié)議一式貳份雙方各持一份，具有同等法律效率。
甲方：深圳市******投資有限公司 乙方：______________ 聯(lián)系電話：_____________ 聯(lián)系電話：________________
年月日：
股票投資合作合同范文二
甲方(系資金委托方或出資方)姓名：_____________身份證號(hào)碼：
聯(lián)系電話：___________________QQ(郵箱)號(hào)碼：__________________
乙方(系投資人)姓名：_____________ 身份證號(hào)碼：
聯(lián)系電話：___________________QQ(郵箱)號(hào)碼：__________________
銀行卡號(hào)：________________________ 開(kāi)戶網(wǎng)點(diǎn)：__________________
甲乙雙方共同投資賬戶：_____________賬戶號(hào)碼：_______________
簽約地址：
備注：無(wú)驗(yàn)資需求的客戶以匯入保證金和配資費(fèi)用后，收到總公司準(zhǔn)備的期貨帳戶以交割單和銀行流水為使用賬戶依據(jù)。
丙方(系咨詢管理與服務(wù)單位)：
地址：
聯(lián)系電話：
上述甲乙雙方均為自然人投資者身份，為了更好地發(fā)揮其自由支配的合法民間資金的投資功效，均有意向與他人合作投資期貨領(lǐng)域，為此雙方向丙方公司經(jīng)濟(jì)信息咨詢員傳達(dá)了相應(yīng)信息，現(xiàn)經(jīng)甲乙丙三方進(jìn)一步友好協(xié)商，達(dá)成以下合作協(xié)議內(nèi)容：
第一章 總 則
1、甲乙雙方具有投資期貨交易的主體資格，不存在法律、法規(guī)、規(guī)章和期貨交易所交易規(guī)則禁止或限制其投資期貨市場(chǎng)的情形，只是為了雙方合資投資方便而選擇在共同指定的賬戶上進(jìn)行期貨投資操作。
2、丙方具有從事經(jīng)濟(jì)信息咨詢等合法經(jīng)營(yíng)法律地位，特在此為甲乙雙方之間按照本協(xié)議約定的民間投資合作提供信息溝通咨詢、代為辦理雙方委托的勞務(wù)等事項(xiàng);并在甲乙雙方合作中出現(xiàn)一方違約造成另一方損害時(shí)，丙方有權(quán)直接代為受損害方制止違約行為或其可能擴(kuò)大損害的行為，也有權(quán)直接代為受損害方進(jìn)行違約損害追償并歸受損方所有。如甲乙方出現(xiàn)違約或者侵害他方的行為，丙方有權(quán)為雙方申請(qǐng)司法仲裁，或交由法院審理。
3、甲乙雙方合作期間，為合作需要或委托丙方代辦有關(guān)手續(xù)而提供的所有證件、資料均應(yīng)保證真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、合法和有效;若其證件或資料發(fā)生變化時(shí)，必須按照約定的要求，及時(shí)以書(shū)面方式通知相關(guān)方，否則后果自負(fù)。
4、甲乙方均必須保證其提供的合作資金來(lái)源合法，否則視為故意欺騙對(duì)方行為，若因此造成的法律后果一概由違約方承擔(dān)，若造成對(duì)方直接或間接損失的，一律由違約方賠償。
5、甲乙雙方已經(jīng)充分知曉期貨市場(chǎng)投資風(fēng)險(xiǎn)，均清楚地認(rèn)識(shí)并愿意承擔(dān)投資期貨市場(chǎng)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)與可能損失，并按照本協(xié)議履行約定的義務(wù)。
6、甲乙方均保證自覺(jué)遵守期貨市場(chǎng)相關(guān)法律、法規(guī)及期貨交易所交易規(guī)則。
7、甲乙丙方已詳細(xì)閱讀本協(xié)議所有條款，準(zhǔn)確理解其含義，并同意本協(xié)議所有條款;若甲乙雙方對(duì)本協(xié)議內(nèi)容發(fā)生歧義，解釋權(quán)歸丙方所有。
第二章 責(zé)任條款
8、甲方提供期貨投資賬戶與資金(因丙方已經(jīng)同意作為履約擔(dān)保單位，甲乙雙方也可由丙方提供給其用于投資合作的賬戶，雙方合作資金各自按照本協(xié)議約定相應(yīng)提供)，由乙方按照約定進(jìn)行交易與操作。
9、為了確保雙方指定共同合作的期貨投資賬戶與資金安全，乙方在交易前必須向下列甲丙雙方為乙方提供的銀行賬戶匯入總合作資金的( )%以上金額作為其風(fēng)險(xiǎn)保證資金(簡(jiǎn)稱入金)。入金賬戶如下：
戶名：
指定入金銀行： 銀行賬號(hào)：
備注：總部及分公司以當(dāng)?shù)貭I(yíng)業(yè)部負(fù)責(zé)人指定入金賬戶為準(zhǔn)。
10、甲乙雙方投資合作回報(bào)原則為：乙方的投資回報(bào)以隨合作盈虧浮動(dòng)的形式進(jìn)行，即24小時(shí)內(nèi)合作帳戶交易贏利部分全部屬于乙方所有，同樣，根據(jù)投資合作高利潤(rùn)高風(fēng)險(xiǎn)的原則，乙方承擔(dān)全部交易風(fēng)險(xiǎn);甲方不承擔(dān)交易風(fēng)險(xiǎn)和一起因合作產(chǎn)生的手續(xù)費(fèi)和服務(wù)費(fèi)等。
11、甲乙方因本次合作產(chǎn)生的應(yīng)上交給期貨公司相應(yīng)手續(xù)費(fèi)，具體標(biāo)準(zhǔn)以丙方提供的有關(guān)期貨公司手續(xù)費(fèi)收取標(biāo)準(zhǔn)表為準(zhǔn)，同意期貨公司直接在其合作的期貨賬戶中按規(guī)定扣繳;
12、乙方須注重資金操作風(fēng)險(xiǎn)，在乙方入金金額虧損達(dá)到50%時(shí)，甲方或丙方有權(quán)建議其減倉(cāng)操作或追加入金金額，若乙方入金金額虧損到70%的時(shí)候，甲方有權(quán)強(qiáng)行平倉(cāng)，作為有擔(dān)保義務(wù)的丙方也有權(quán)強(qiáng)行平倉(cāng)，(具體可虧損金額看資金賬戶提示);如果乙方產(chǎn)生虧損超過(guò)其入金金額，甲方對(duì)乙方所超出資金部分有追討權(quán)，若丙方向甲方履行了擔(dān)保支付義務(wù)后，丙方也對(duì)乙方所超出資金部分有追討權(quán)。
13、 合作期間，由于網(wǎng)絡(luò)及交易所的原因或者不可預(yù)測(cè)情況造成交易受阻等情況造成的損失，由乙方負(fù)責(zé)承擔(dān)，甲方不承擔(dān)責(zé)任。
14、乙方有權(quán)隨時(shí)結(jié)束合作,終止合作時(shí)甲方應(yīng)該按照約定及時(shí)退還應(yīng)歸乙方所有的剩余資金，盈虧以清空股票資金凈值為準(zhǔn)。
15、簽定協(xié)議的時(shí)候，乙方到甲方或丙方所在地當(dāng)面簽定，或者協(xié)議各方確認(rèn)身份后通過(guò)傳真協(xié)議或者電子郵件的方式進(jìn)行協(xié)議確認(rèn)或簽訂。
16、甲方鄭重提醒乙方注意密碼的保密，任何使用合作賬戶密碼進(jìn)行的有效交易均視為乙方有效的指令。乙方自行承擔(dān)由于其密碼失密及乙方其他行為造成的任何經(jīng)濟(jì)損失和法律責(zé)任，甲丙方對(duì)此不承擔(dān)任何責(zé)任;密碼由甲方設(shè)定并提供給乙方獨(dú)家交易操作使用，甲方提供帳戶的密碼乙方無(wú)權(quán)修改，如果擅自修改密碼造成的損失由乙方負(fù)責(zé)，甲方可無(wú)條件隨時(shí)收回合作帳戶，乙方入金資金將不予退還并收歸為甲丙雙方所有。
17、協(xié)議各方對(duì)任何一方的帳戶信息、委托事項(xiàng)、交易記錄等資料負(fù)有保密責(zé)任，除期貨公司需要向期貨交易所等機(jī)構(gòu)提交上述信息外、不得向第三人透露，法律法規(guī)另有規(guī)定及有權(quán)機(jī)關(guān)另有要求的除外。
18、乙方在交易前向指定合作賬戶繳納的投資資金,每日操作前不得低于甲方提供投資資金的10%，甲方提供資金帳戶予乙方操作，如乙方資金少于甲方提供資金的10%,甲丙方可以對(duì)甲方提供資金做出相應(yīng)的調(diào)整。
第三章 其它需要遵守的細(xì)則
19、各方確認(rèn)：甲乙雙方投資的期貨交易只做日內(nèi)，所有品種如需隔午不得高于自有資金
三倍;如留倉(cāng)，需在當(dāng)日中午11：10前通知甲方。所有品種如需隔夜不得高于自有資金二倍;如留倉(cāng)，需在當(dāng)日下午2：40前通知甲方。否則甲方有權(quán)視乙方不選擇過(guò)夜，并做平倉(cāng)處理;所有交易品種只允許做主力合約和次主力合約(以各品種交易量第一、第二為標(biāo)準(zhǔn))。
20、所有持倉(cāng)在下午2：55分后，甲丙方有權(quán)平倉(cāng)處理，股指在下午3:10分后，甲丙方有權(quán)平倉(cāng)處理;3:10與14：55分后只能平倉(cāng)，乙方不得再開(kāi)新倉(cāng)，甲丙方有權(quán)強(qiáng)平不符規(guī)定的持倉(cāng);如果甲丙方已經(jīng)實(shí)行平倉(cāng)，乙方再建立倉(cāng)位或因此被迫留倉(cāng)，如因此導(dǎo)致此次交易虧損，虧損額按雙倍計(jì)算并由乙方承擔(dān);如盈利，乙方盈利部分甲丙方扣為己有。
21、對(duì)于接近漲跌停板附近的交易，合約價(jià)格4000以下的15點(diǎn)以內(nèi)，4000-10000的50點(diǎn)之間，10000上的100點(diǎn)以內(nèi)，20000以上的250點(diǎn)以內(nèi)，50000以上的350點(diǎn)以內(nèi)不得新開(kāi)與持有反向單,甲丙方均有權(quán)對(duì)違反本規(guī)定的持倉(cāng)進(jìn)行強(qiáng)平處理，如果甲丙方已經(jīng)實(shí)行平倉(cāng)，乙方再建立倉(cāng)位或因此被迫留倉(cāng)，如因此導(dǎo)致此次交易虧損，虧損額按雙倍計(jì)算并由乙方承擔(dān);如盈利，乙方盈利部分甲丙方扣為己有。
第四章 附則
22、雙方收取服務(wù)費(fèi)的標(biāo)準(zhǔn)為：
乙方初始配資金額為： 元，配比金額： 元。操作資金總額： 元。
乙方支付甲方出資額的 元/萬(wàn)一天(即人民幣 元)作為資金綜合使用費(fèi)，首月費(fèi)用于 月 日前支付，之后每日費(fèi)用于前一交易日支付。
23、雙方投資資金入金制度：乙方按約交付投資資金，也即本次合作投資賬戶上的部分保證金，匯出后及時(shí)通知甲方并提供匯款憑證，為保證合作資金次日能夠順利進(jìn)行交易，乙方需提前一日按約入金，當(dāng)乙方入金匯入共同指定上述賬戶時(shí)，應(yīng)立即通知甲方或丙方業(yè)務(wù)員查收，甲方經(jīng)確認(rèn)后第一時(shí)間安排其相應(yīng)的投資資金與帳戶，最遲在第二天開(kāi)盤前告知乙方。
24、乙方于收到賬戶正式操作為起始日期至合約結(jié)束，提前1個(gè)交易日通知丙方工作人員確定賬戶是否續(xù)約或者延期。乙方如果不選擇續(xù)費(fèi)，平倉(cāng)時(shí)間不得超過(guò)合作期，否則按照延期收取逾期費(fèi)用。
25、乙方為履行合約并能在甲方準(zhǔn)備好期貨賬戶時(shí)，按照合約要求匯入保證金。需向丙方支付( )元的意向調(diào)撥金。如乙方未履行將不給予歸還意向調(diào)撥金。
26、本協(xié)議一式三份，甲方、乙方、丙方各執(zhí)一份，三份均具同等效力。本協(xié)議書(shū)同時(shí)滿足以下條件后生效：一是甲乙雙方均為自然人，經(jīng)甲乙雙方簽字或蓋人名章;二是甲乙雙方需要追加丙方為咨詢管理服務(wù)單位為協(xié)議生效附加條件的，丙方加蓋合同專用章。至合
約終止后，丙方有權(quán)收回合約并保存。
甲 方： 乙 方：
聯(lián)系電話： 聯(lián)系電話：
丙方服務(wù)方：
日 期：
股票投資合作合同范文三
甲方： 身份證號(hào)碼：
乙方： 身份證號(hào)碼：
甲乙雙方就合作投資股票一事達(dá)成以下協(xié)議：
第一條：合作標(biāo)的基本信息
1、 甲方提供股票投資賬戶：深A(yù)股東卡號(hào) 滬A股東卡號(hào) ，開(kāi)戶營(yíng)業(yè)部 。
2、 甲方提供資金人民幣 元整。保證金到帳合同生效。
3、 合同期限為 日到年月
第二條：甲方權(quán)利與義務(wù)
1、 甲方不得私自提取賬戶的資金或轉(zhuǎn)托管;不得操作賬戶里資金的股票買賣;但有權(quán)查詢股票賬戶。
2、 當(dāng)賬戶市值低于平倉(cāng)線時(shí)，甲方有權(quán)平掉賬戶里股票結(jié)束合作;平倉(cāng)線為甲方本金的 。
第三條：乙方的權(quán)利與義務(wù)
1、 乙方全權(quán)操作賬戶里資金的買賣。所有盈利歸乙方所有。
2、 所有虧損由乙方承擔(dān)(包括買賣股票虧損、停牌或摘牌虧損等)。
3、 乙方不得買入ST股票、*ST股票、權(quán)證等具有資金杠桿作用的產(chǎn)品、上市首日的新股。如果乙方買入以上股票，甲方有權(quán)立刻平倉(cāng)并結(jié)束合同，買入以上股票的盈利歸甲方所有，虧損由乙方承擔(dān)。如果乙方買入的股票出現(xiàn)上述情況(例如：股票變成ST)，乙方有義務(wù)在第一時(shí)間賣出，甲方也有權(quán)利做平倉(cāng)處理。
4、 乙方累計(jì)買入任何一只股票的市值不得超過(guò)總資產(chǎn)的60%(由于股票上漲的原因除外)，如果超過(guò)，甲方有權(quán)立刻平倉(cāng)并結(jié)束合同，超額資金購(gòu)買的股票盈利歸甲方所有，虧損由乙方承擔(dān)。
5、 在乙方進(jìn)行股票操作的期間，必須保證資金總額(股票市值加剩余現(xiàn)金)保持在平倉(cāng)線以上，否則甲方有權(quán)做平倉(cāng)處理、有權(quán)更改密碼暫時(shí)禁止乙方操作直至乙方補(bǔ)倉(cāng)或合作終止;如果市值低于平倉(cāng)線，乙方不得買入任何股票，如果乙方在平倉(cāng)線以下買入股票，盈利歸甲方所有，虧損由乙方承擔(dān);如果賬戶市值低于平倉(cāng)線，乙方必須存入保證金使資金總額達(dá)到合同簽訂時(shí)的總金額方可繼續(xù)操作(在平倉(cāng)線之上乙方補(bǔ)倉(cāng)不受此限制)。
6、 當(dāng)賬戶累計(jì)贏利超過(guò)甲乙雙方資金總和時(shí)，乙方有權(quán)提取超出盈利部分。甲方必須予以配合。甲方將乙方的盈利匯款至乙方的銀行賬戶并以銀行憑證作為支付依據(jù)。乙方的開(kāi)戶銀行： ，帳號(hào)： ，姓名： 。
7、 乙方按每月利率 每月支付給甲方利息，支付日為每月( )日，首次支付日期為合作開(kāi)始日。如果乙方逾期(5)日未支付利息，需額外交納利息罰息，利息罰息從應(yīng)支付利息日開(kāi)始計(jì)算到實(shí)際支付利息的日期止，罰息利率等于每月利率的兩倍并按天計(jì)算;如果乙方逾期(5)日未支付利息，甲方也有權(quán)對(duì)股票做平倉(cāng)處理。利息支付方式為乙方存入甲方的銀行賬戶并以銀行憑證作為支付依據(jù)。甲方的開(kāi)戶銀行： ，帳號(hào)： ，姓名： 。
第四條：合同結(jié)算與費(fèi)用
1、 如果出現(xiàn)平倉(cāng)情況，乙方如果希望繼續(xù)合作，必須在(10)日內(nèi)存入保證金使資金總額達(dá)到合同簽訂時(shí)的總金額。否則本合同提前結(jié)束。
2、 若合同提前結(jié)束，甲方優(yōu)先分得本金及乙方還未支付的利息(按合同到期日計(jì)算)，乙方分得剩余資金。
3、 在合同到期日之前的任何時(shí)間，乙方結(jié)束本合同都必須按合同到期日支付給甲方全部利息。
4、 在本合同結(jié)束時(shí)，所有盈利歸乙方所有。
5、 甲乙雙方的資金往來(lái)通過(guò)上述的甲乙雙方銀行帳號(hào)進(jìn)行，并以銀行回單或銀行紀(jì)錄作為依據(jù)。
6、 經(jīng)甲乙雙方協(xié)商，乙方可以用帳戶盈利或者增加保證金的方式追加融資。
7、 所有匯款費(fèi)用(包括甲方匯款給乙方和乙方匯款給甲方)都由乙方承擔(dān)。
第五條：其他合同條款
1、 本合同一式兩份，甲乙雙方各持一份。雙方簽字即生效。
2、 本合同未盡事宜，由甲乙雙方友好協(xié)商解決。
___________________________________________以下簡(jiǎn)稱甲方；
___________________________________________以下簡(jiǎn)稱乙方。
為了促進(jìn)生產(chǎn)發(fā)展，甲乙雙方本著平等互利的原則充分協(xié)商，決定聯(lián)合經(jīng)營(yíng)______________________企業(yè)（公司），特訂立本合同，以便雙方共同遵守。
一、聯(lián)營(yíng)企業(yè)名稱，性質(zhì)及地址
二、經(jīng)營(yíng)范圍
三、產(chǎn)品銷售
四、領(lǐng)導(dǎo)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)及職權(quán)范圍
五、投資金額和方式，時(shí)間：
（1）投資總額：_____________________________________________元；
（2）雙方出資額：甲、乙方的出資額共為人民幣_(tái)_____________________元，其中甲方________________元，占__________％；乙方________________元，占__________％。
（3）出資方式：
甲方：現(xiàn)金________________________________元；
機(jī)械設(shè)備____________________________元；
廠房________________________________元；
土地使用權(quán)___________________________元；
其它____________________元；共______________元；
乙方：現(xiàn)金_________________________________元；
機(jī)械設(shè)備_____________________________元；
廠房_________________________________元；
土地使用權(quán)___________________________元；
其它____________________元；共______________元。
（4）出資繳付日期：聯(lián)營(yíng)企業(yè)投資總額由甲、乙方按其出資比例分____________期繳付，每期付出資數(shù)額及日期如下：_____________________________________________
六、主要原料來(lái)源
七、廠房與設(shè)備
八、技術(shù)與質(zhì)量管理
九、勞動(dòng)管理：
（1）人員的招聘和培訓(xùn)
（2）勞動(dòng)報(bào)酬
十、企業(yè)的籌建
十一、財(cái)務(wù)管理，利潤(rùn)分配及虧損分擔(dān)：
（1）財(cái)務(wù)管理：____________________________________________________________
（2）利潤(rùn)分配：____________________________________________________________
（3）虧損分擔(dān)：____________________________________________________________
十二、合同期限：____________________________________________________________
十三、聯(lián)營(yíng)期滿財(cái)產(chǎn)處理：_______________________________________________
十四、違約責(zé)任：
（1）甲、乙任何一方未按本合同第五條的規(guī)定按期按數(shù)提交出資額時(shí)，每逾期一天，違約一方應(yīng)繳付應(yīng)交出資額的__________％，向?qū)Ψ絻敻哆`約金。
（2）由于一方不履行合同規(guī)定的義務(wù)或嚴(yán)重違反合同，造成聯(lián)營(yíng)企業(yè)無(wú)法經(jīng)營(yíng)或連年虧損，視作違約方片面終止合同，對(duì)方除有權(quán)向違約方索賠外，并有權(quán)報(bào)原審批機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)終止聯(lián)營(yíng)合同。如甲，乙雙方同意繼續(xù)聯(lián)營(yíng)，違約方應(yīng)賠償聯(lián)營(yíng)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)損失。
（3）由于一方過(guò)錯(cuò)，造成本合同不能履行或不能完全履行時(shí)，由過(guò)錯(cuò)的一方承擔(dān)違約責(zé)任；如屬雙方的過(guò)失，根據(jù)實(shí)際情況，由雙方分別承擔(dān)各自應(yīng)負(fù)的違約責(zé)任。
十五、對(duì)不可抗力情況的處理
十六、其它
本合同報(bào)經(jīng)上級(jí)主管部門審批后生效，合同中如有未盡事宜，由雙方協(xié)商作出補(bǔ)充規(guī)定。本合同正本一式二份，甲乙雙方各執(zhí)一份；合同副本一式__________份，送……等單位各留存一份。
甲方：_________________________________（公章）
代表人：________________________________（蓋章）
銀行帳戶：_______________________________
地址：______________________________
乙方：_________________________________（公章）
代表人：_______________________________（蓋章）